Tata Kelola, Kepatuhan (Compliance), & Code of Conduct Kode Etik Dealer Treasury Berdasarkan Ketentuan OJK & BI
Tata Kelola, Kepatuhan (Compliance), & Code of Conduct Kode Etik Dealer Treasury Berdasarkan Ketentuan OJK & BI
Description
Aktivitas Treasury memiliki karakteristik risiko yang tinggi karena melibatkan transaksi pasar uang, pasar valuta asing, surat berharga, derivatif, pengelolaan likuiditas, serta hubungan dengan berbagai counterparties dan pelaku pasar. Keputusan dealer dapat memberikan dampak langsung terhadap posisi keuangan, risiko pasar, likuiditas, reputasi, dan kepatuhan Bank Pembangunan Daerah (BPD).
Oleh karena itu, pengelolaan Treasury tidak cukup hanya mengandalkan kemampuan analisis pasar dan kompetensi teknis. Diperlukan governance, compliance, risk control, segregation of duties, conflict-of-interest management, serta standar integritas dan perilaku dealer yang kuat.
Dari sisi OJK, POJK Nomor 17 Tahun 2023 tentang Penerapan Tata Kelola bagi Bank Umum menekankan penerapan tata kelola yang mencakup antara lain keterbukaan, akuntabilitas, tanggung jawab, independensi, kewajaran, benturan kepentingan, fungsi kepatuhan, manajemen risiko, audit intern, strategi antifraud, dan integritas pelaporan. Pedoman pelaksanaannya kemudian diperkuat melalui SEOJK Nomor 14/SEOJK.03/2025.
Dari sisi Bank Indonesia, kerangka Pasar Uang dan Pasar Valuta Asing (PUVA) secara khusus mengatur kualitas pelaku pasar, termasuk penerapan Kode Etik Pasar dan Sertifikasi Tresuri. PBI Nomor 6 Tahun 2024 menegaskan kewajiban penerapan Kode Etik Pasar bagi Pelaku PUVA tertentu, termasuk bank, serta mengatur kewajiban terkait Tresuri Dealer.
Objectives
- Memahami kerangka regulasi OJK dan BI yang relevan dengan aktivitas Treasury.
- Memahami prinsip tata kelola dan three lines of defense dalam aktivitas Treasury.
- Memahami kewajiban dan tanggung jawab Treasury Dealer.
- Memahami prinsip dan implementasi Kode Etik Pasar.
- Mengidentifikasi benturan kepentingan dan potensi perilaku tidak etis.
- Memahami larangan dan market conduct dalam transaksi PUVA.
- Memperkuat kontrol terhadap transaksi, komunikasi, pricing, dan penggunaan informasi.
- Mengidentifikasi red flags fraud dan misconduct dalam aktivitas Treasury.
- Memahami mekanisme pelaporan pelanggaran dan eskalasi.
- Membangun budaya Treasury yang professional, prudent, ethical, transparent, dan compliant.
Course outline
A. Regulatory Framework Treasury BPD
- Struktur regulasi OJK dan BI yang relevan
- POJK tentang tata kelola bank
- SEOJK pelaksanaan tata kelola
- Ketentuan manajemen risiko
- Ketentuan kepatuhan
- Ketentuan antifraud
- Ketentuan PUVA
- Ketentuan transaksi valuta asing
- Ketentuan transaksi pasar uang
- Ketentuan derivatif
- Ketentuan Dealer Utama PUVA
- Ketentuan sertifikasi Tresuri
- Kode Etik Pasar
B. Treasury Governance Framework
- Treasury sebagai fungsi strategis bank
- Struktur organisasi Treasury
- Front Office
- Middle Office
- Back Office
- Risk Management
- Compliance
- Internal Audit
- ALCO/ALMA
- Investment Committee
- Segregation of duties
- Four-eyes principle
- Delegation of authority
- Transaction approval
- Limit management
- Escalation mechanism
C. Peran dan Tanggung Jawab Treasury Dealer
- Dealer sebagai market participant
- Dealer sebagai representasi bank
- Kewenangan transaksi
- Transaction mandate
- Trading limit
- Counterparty limit
- Position limit
- Stop-loss limit
- Cut-off time
- Authorized communication channel
- Trade confirmation
- Trade recording
- Escalation atas unusual transaction
- Kewajiban menjaga integritas pasar
D. Code of Conduct Dealer Treasury
Prinsip Perilaku Utama
- Integrity
- Professionalism
- Honesty
- Fair dealing
- Confidentiality
- Accountability
- Transparency
- Prudence
- Respect for market integrity
Dealer Wajib:
- Bertindak untuk kepentingan bank sesuai mandat.
- Menggunakan informasi secara bertanggung jawab.
- Melakukan transaksi sesuai kewenangan.
- Memastikan transaksi tercatat dengan benar.
- Menjaga kerahasiaan informasi.
- Menghindari tindakan yang dapat mengganggu integritas pasar.
- Mengungkapkan potensi benturan kepentingan.
- Mematuhi limit dan prosedur internal.
E. Market Conduct & Market Integrity
- Fair market conduct
- Market transparency
- Price integrity
- Proper dealing
- Fair communication
- Order handling
- Quote handling
- Trade execution
- Trade confirmation
- Record keeping
- Market information
- Confidential information
- Misconduct risk
F. Benturan Kepentingan (Conflict of Interest)
- Identifikasi conflict of interest
- Personal interest vs bank interest
- Dealer relationship dengan counterparty
- Gift dan entertainment
- Personal trading
- Outside business interest
- Related parties
- Preferential treatment
- Side arrangement
- Disclosure
- Recusal
- Approval mechanism
Studi Kasus
- Dealer memperoleh hadiah dari counterparty.
- Dealer diminta melakukan transaksi dengan pihak tertentu oleh pihak internal.
- Dealer memiliki hubungan pribadi dengan broker.
- Dealer memperoleh informasi sensitif dari market participant.
- Dealer menghadapi tekanan untuk mencapai target P&L.
G. Confidential Information & Information Barrier
- Material non-public information
- Confidential market information
- Customer information
- Counterparty information
- Trading position
- Bank's proprietary position
- Information leakage
- Need-to-know principle
- Information barrier
- Communication protocol
- Electronic messaging governance
- Personal devices dan unauthorized communication
H. Dealer Communication & Negotiation Ethics
- Voice dealing
- Electronic trading
- Instant messaging
- Email communication
- Chat platform
- Recording requirements
- Quote communication
- Firm vs indicative quote
- Trade confirmation
- Miscommunication risk
- Misrepresentation
- Unauthorized commitment
- Communication record
I. Pricing & Transaction Integrity
- Price discovery
- Market quotation
- Bid/offer
- Pricing source
- Benchmark
- Reference rate
- Independent price verification
- Mark-to-market
- Price override
- Off-market transaction
- Unusual pricing
- Transaction adjustment
- Price manipulation risk
Participants
- Treasury & Investment
- Compliance & APUPPT
- Banking
- Risk Management
- Law
- Audit Internal
- Finance, Accounting & Tax
- Leadership Program
- Corporate Secretary & Humas
- Perencanaan & Pengembangan
Method
- Pre-test
- Presentation
- Discussion
- Case study
- Post-test
Facilities
- Ruang Meeting Representatif
- Sertifikat Pelatihan Resmi
- Instruktur Profesional & Berpengalaman
- Training Kit Eksklusif
- Souvenir
- Pick Up Participant (Yogyakarta)
