Fixed Income Portfolio Management: Strategi Investasi Surat Berharga Pemerintah dan Korporasi
Fixed Income Portfolio Management: Strategi Investasi Surat Berharga Pemerintah dan Korporasi
Description
Investasi pada surat berharga pemerintah dan korporasi merupakan salah satu instrumen utama dalam pengelolaan portofolio treasury perbankan untuk menjaga likuiditas, mengoptimalkan pendapatan, serta mendukung pengelolaan risiko. Di tengah dinamika suku bunga, inflasi, volatilitas pasar obligasi, dan perubahan kondisi ekonomi, pengelolaan portofolio fixed income memerlukan strategi yang terukur, mulai dari pemilihan instrumen, analisis risiko, hingga optimalisasi imbal hasil. Pelatihan ini memberikan pemahaman komprehensif mengenai strategi pengelolaan portofolio surat berharga agar mampu menghasilkan kinerja investasi yang optimal dengan tetap memperhatikan prinsip kehati-hatian dan manajemen risiko.
Objectives
Setelah mengikuti pelatihan ini, peserta diharapkan mampu:
- Memahami karakteristik berbagai instrumen fixed income pemerintah dan korporasi.
- Menganalisis faktor-faktor yang memengaruhi harga dan imbal hasil (yield) surat berharga.
- Menyusun strategi investasi portofolio fixed income sesuai kondisi pasar.
- Mengelola risiko suku bunga, risiko kredit, dan risiko likuiditas dalam portofolio investasi.
- Melakukan evaluasi kinerja portofolio dan menyusun strategi optimalisasi investasi.
Course outline
1. Fundamental Fixed Income Market
- Karakteristik instrumen surat berharga pemerintah dan korporasi
- Struktur pasar obligasi di Indonesia
- Peran fixed income dalam pengelolaan portofolio treasury
2. Analisis Instrumen Surat Berharga
- Surat Berharga Negara (SBN), Obligasi Korporasi, dan Sukuk
- Yield, kupon, tenor, dan harga obligasi
- Analisis credit rating dan kualitas penerbit
3. Analisis Ekonomi dan Suku Bunga
- Pengaruh inflasi, BI Rate, dan kondisi ekonomi terhadap pasar obligasi
- Yield curve dan interpretasinya
- Dampak kebijakan moneter terhadap investasi fixed income
4. Strategi Pengelolaan Portofolio Fixed Income
- Asset allocation dan diversifikasi portofolio
- Duration management dan immunization strategy
- Buy and Hold, Active Trading, dan Laddering Strategy
5. Manajemen Risiko Portofolio
- Risiko suku bunga (Interest Rate Risk)
- Risiko kredit (Credit Risk)
- Risiko likuiditas dan risiko pasar
- Stress testing dan scenario analysis
6. Pengukuran Kinerja Portofolio
- Return dan risk-adjusted return
- Benchmarking portofolio
- Evaluasi performa investasi
7. Strategi Trading dan Rebalancing Portofolio
- Market timing dan tactical allocation
- Strategi rebalancing sesuai kondisi pasar
- Optimalisasi capital gain dan pendapatan kupon
8. Tata Kelola, Kepatuhan, dan Pelaporan Investasi
- Kebijakan investasi dan limit portofolio
- Pengendalian internal dalam aktivitas investasi
- Pelaporan dan monitoring portofolio investasi
9. Studi Kasus dan Workshop
- Analisis investasi pada SBN dan obligasi korporasi
- Simulasi penyusunan portofolio fixed income
- Penyusunan strategi investasi berdasarkan perubahan suku bunga dan kondisi pasar
Participants
- Treasury
- Investment Management
- Portfolio Management
- Fixed Income Management
- Treasury Investment
- Asset Liability Management (ALMA)
- Manajemen Risiko
- Risiko Pasar
- Risiko Likuiditas
- Keuangan
- Corporate Finance
- Capital Management
- Investment Banking
- Corporate Banking
- Economic Research
- Market Research
- Data Analytics
- Business Intelligence
- Perencanaan Strategis
- Kepatuhan
- Audit Internal
- Direksi
- Komite ALCO
- Komite Manajemen Risiko
- Chief Treasury Officer (CTO)
- Chief Financial Officer (CFO)
- Chief Risk Officer (CRO)
Method
- Pre-test
- Presentation
- Discussion
- Case study
- Post-test
Facilities
- Ruang Meeting Representatif
- Sertifikat Pelatihan Resmi
- Instruktur Profesional & Berpengalaman
- Training Kit Eksklusif
- Souvenir
- Pick Up Participant (Yogyakarta)
