Pelatihan ini dirancang untuk memberikan pemahaman mendalam mengenai mekanisme investasi surat berharga dan obligasi yang diterbitkan oleh bank, dengan fokus pada keamanan dan mitigasi risiko. Peserta akan mempelajari prinsip-prinsip dasar dan lanjutan investasi, mulai dari pemilihan instrumen hingga analisis risiko kredit, likuiditas, dan pasar, sehingga mampu mengambil keputusan investasi yang aman dan optimal.
Pelatihan juga menekankan pada strategi diversifikasi, valuasi obligasi, serta pemanfaatan analisis kuantitatif untuk memprediksi imbal hasil dan risiko. Peserta akan memperoleh keterampilan praktis untuk menganalisis portofolio surat berharga, menyusun strategi investasi berbasis risiko, dan memahami regulasi yang berlaku, sehingga investasi dilakukan dengan penuh perhitungan dan aman bagi bank maupun investor institusi.
OBJECTIVE
- Memahami konsep dasar dan lanjutan investasi surat berharga dan obligasi bank.
- Menguasai teknik analisis risiko kredit, likuiditas, dan pasar pada obligasi.
- Mampu menilai nilai wajar dan imbal hasil obligasi dengan akurat.
- Menerapkan strategi diversifikasi portofolio untuk meminimalkan risiko.
- Menyusun keputusan investasi yang aman dan sesuai regulasi yang berlaku.
COURSE OUTLINE
- 1. Pengenalan Investasi Surat Berharga dan Obligasi
- Definisi dan jenis-jenis surat berharga: obligasi pemerintah, korporasi, dan bank.
- Peran obligasi dalam portofolio investasi bank.
- Perbedaan risiko dan return antara obligasi dan instrumen lain.
- 2. Dasar-Dasar Valuasi Obligasi
- Konsep nilai nominal, kupon, dan yield to maturity (YTM).
- Harga obligasi dan sensitivitas terhadap suku bunga (duration dan convexity).
- Hubungan antara harga obligasi dan risiko kredit penerbit.
- 3. Analisis Risiko Obligasi
- Risiko kredit: default, downgrade, dan mitigasi.
- Risiko pasar: fluktuasi suku bunga, inflasi, dan kondisi ekonomi.
- Risiko likuiditas: kemampuan menjual obligasi tanpa kerugian besar.
- 4. Strategi Investasi Aman
- Diversifikasi portofolio berdasarkan tenor, jenis obligasi, dan penerbit.
- Laddering, barbell, dan bullet strategy dalam obligasi.
- Penilaian risiko vs return untuk membuat keputusan investasi optimal.
- 5. Regulasi dan Kepatuhan
- Peraturan OJK dan Bank Indonesia terkait investasi bank di surat berharga.
- Batasan kepemilikan, likuiditas, dan disclosure bagi bank.
- Kewajiban pelaporan dan audit internal portofolio investasi.
- 6. Analisis Kuantitatif untuk Prediksi Return
- Forecasting imbal hasil menggunakan historical data dan yield curves.
- Simulasi skenario ekonomi dan dampaknya terhadap obligasi.
- Stress testing portofolio obligasi terhadap perubahan suku bunga dan risiko kredit.
- 7. Studi Kasus dan Implementasi Praktis
- Analisis portofolio obligasi bank: risiko, return, dan diversifikasi.
- Praktik valuasi obligasi dengan metode YTM dan duration.
- Penarikan insight strategis untuk keputusan investasi yang aman.
